Cada español mayor de 16 años tiene una deuda media de 13.000 euros

El endeudamiento de las familias aumentó el 14% en 2002, hasta alcanzar un nuevo máximo histórico de 448.282 millones de euros, cifra equivalente al 64,6% del producto Interior Bruto, según datos de las cuentas anuales del Banco de España. Esa cantidad supone, para cada uno de los 34 millones de españoles mayores de 16 años, una deuda de 13.185 euros (algo más de dos millones de las antiguas pesetas). Apenas seis años antes, el endeudamiento de los hogares era de 204.286 millones de euros (44% del PIB de aquel ejercicio). Los bajos tipos de interés y el clima de estabilidad económica propiciaron que los préstamos a largo plazo ascendieran a 350.599 millones de euros a 31 de diciembre, con un avance anual del 15,2%. Es una cifra que duplica la cuantía de cinco años antes y que responde casi en su totalidad a los préstamos hipotecarios. Otros 22.008 millones correspondían a contratos a corto plazo, con incremento anual del 8,3%. Créditos comerciales y anticipos registraron un crecimiento del 13%, hasta sumar 56.452 millones de euros y las restantes cuentas pendientes de pago aumentaron el 6,3%, para quedar en una cifra de 19.297 millones de euros. Cautela En su reciente informe anual ante el Consejo, el gobernador del Banco de España reconoció que empresas y familias están aumentado con gran rapidez su endeudamiento en los últimos tiempos. Si se comparan con el entorno europeo, y más aún con el norteamericano, los niveles alcanzados se pueden calificar de «normales», admitió. Tampoco le preocupa al instituto emisor la morosidad actual, porque los créditos dudosos de bancos, cajas y cooperativas alcanzan proporciones tan bajas sobre el total de riesgo que constituyen mínimos históricos. Además, hace ya dos años que las entidades realizan provisiones anticipadas para prevenir los efectos de un cambio de ciclo. Pero los altos volúmenes de endeudamiento alcanzados pueden afectar a la recuperación económica al limitar el margen de que disponen las empresas y familias para financiar sus proyectos. Y futuras subidas del precio del dinero en la zona euro pueden complicar los pagos en los hogares muy endeudados a tipo de interés variable. El instituto emisor considera deseable, por tanto, que las sociedades y los hogares tomen decisiones de gasto acordes con sus propias rentas, para que resulten menos vulnerables. Menos ahorro Según las cuentas del instituto emisor, el ahorro financiero neto de los hogares prosiguió su trayectoria descendente hasta situarse a finales del pasado ejercicio en 634.709 millones de euros, un 11,4% menos que doce meses antes. En 1999 se había alcanzado un techo de 754.742 millones de euros. Las cifras anuales reflejan, además, el retroceso de los activos financieros en poder de las familias, que cayeron el 2,6% en 2002, hasta quedar en 1.086.768 millones de euros frente a los 1,11 billones de euros del cierre de 2001. Bajaron el 17,8% las acciones y participaciones en fondos de inversión (por la pérdida de valor y el descenso del patrimonio), hasta quedar en 370.820 millones de euros, 80.000 millones menos que en 2001. Aumentó el dinero en efectivo y en depósitos un 8%, hasta un importe de 481.836 millones de euros. Los derechos acumulados en seguros (de vida y fondos de pensiones) también avanzaron a buen ritmo, hasta un total de 174.479 millones de euros El resto de los activos financieros de las familias está integrado por valores distintos de acciones y otras cuentas pendientes de cobro. Como consecuencia del aumento de los pasivos y el descenso de los activos, la riqueza financiera neta de las familias también ha experimentado un descenso, hasta situarse en 638.486 millones de euros, el nivel más bajo desde 1998.